Мировая валютная система и валютный курс

Мировая валютная система является исторически сложившейся формой организации международных денежных отношений, закрепленной межгосударственными договоренностями. Валютная система представляет собой совокупность способов, инструментов и межгосударственных органов, с помощью которых осуществляется платежно-расчетный оборот в рамках мирового хозяйства. Ее возникновение и последующая эволюция отражают объективное развитие процессов интернационализации капитала, требующих адекватных условий в международной денежной сфере. Исторически вначале возникли национальные валютные системы, закрепленные национальным законодательством с учетом норм международного права. Мировая валютная система сложилась к середине XIX века. Характер функционирования и стабильность мировой валютной системы зависят от степени соответствия ее принципов структуре мирового хозяйства, расстановке сил и интересам ведущих стран. При изменении данных условий возникает периодический кризис мировой валютной системы, который завершается ее крушением и созданием новой валютной. Все вышесказанное определяет актуальность выбранной темы курсовой работы.

Объектом курсовой работы являются экономические валютные отношения, предметом выступает процесс развития валютной системы.

Цель работы – анализ основных этапов становления, закономерностей развития и проблем валютной системы.

Поставленная цель предполагает решение следующих задач:

1. рассмотрение этапов развития валютной системы;
2. выявление закономерности развития валютной системы;
3. анализ основных проблем развития валютной системы.

При написании работы были использованы труды отечественных и зарубежных авторов по проблеме развития валютных отношений.

1. Мировая валютная система и валютный курс

1.1. Основные черты мировой валютной системы

Валютную систему можно рассматривать с двух сторон: с одной стороны, она является объективной реальностью, которая возникает с углублением экономических связей между странами; с другой – эта объективная реальность осознается и закрепляется в правовых нормах, институтах, международных соглашениях.

Национальная валютная система- это форма организации валютных отношений страны, определяемая ее валютным законодательством. Особенности национальной валютной системы определяются условиями и уровнем развития экономики страны, ее внешнеэкономическими связями, задачами социальной политики.

Международная валютная система (МВС) является формой организации валютных отношений в рамках мирового хозяйства, юридически закрепленных межгосударственными соглашениями. Главная задача МВС- регулирование сферы международных расчетов и валютных рынков для обеспечения устойчивого экономического роста, сдерживания инфляции, поддержания равновесия внешнеэкономического обмена и платежного оборота.
В рамках МВС может создаваться региональная валютная система. Примером служит Европейская валютная система, которая выполнила роль переходной ступени к образованию валютного союза стран, входящих в Европейский Союз.
МВС - динамично развивающаяся система. Направление эволюции МВС определяется ведущими тенденциями трансформации экономики стран Запада, изменениями условий и потребностей мирового хозяйства в целом.
В своем развитии МВС прошла четыре этапа, каждому из которых соответствует свой тип организации международных валютных отношений:

• Парижская валютная система с 1867г.-золотомонетный стандарт.
• Генуэзская валютная система с 1922г.-золотодевизный стандарт.
• Бреттон-Вудская валютная система с 1976-1978гг.-золотодевизный стандарт.
• Ямайская валютная система с 1976-1978гг.-стандарт СДР[1].

С 1979 года существует Европейская валютная система (региональная) - стандарт сначала ЭКЮ, а потом с 1999 года - евро. Международный валютный рынок Международный обмен товаров, услуг и капиталов вовлекает в свою орбиту валютный рынок. Импортеры обменивают национальную валюту на валюту той страны, где они покупают товары и услуги. Экспортеры , в свою очередь, получив экспортную выручку в иностранной валюте, продают ее в обмен на национальную валюту. Инвесторы, вкладывая капитал в экономику той или иной страны, испытывают потребность в ее валюте.
Рынок, на котором происходят международные сделки с валютами, называется международным (мировым) валютным рынком. Валютный рынок - это особый рынок, на котором осуществляются валютные сделки, то есть обмен валюты одной страны на валюту другой страны по определенному валютному курсу.
Наиболее полные данные о мировом валютном рынке собираются и обобщаются Банком международных расчетов (БМР) в рамках проводимых раз в три года при содействии центральных банков обзоров положения на мировом рынке валют и финансовых дериватов. Такие обзоры проводились трижды - в 1989,1992 и 1995 гг.

Предпосылками формирования мировых рынков валют, кредитов, ценных бумаг являются:

- концентрация капитала в производстве и банковском деле;

- интернационализация хозяйственных связей;

- развитие межбанковских телекоммуникаций.

Валютные рынки представляют собой совокупность организационно-экономических отношений по поводу купли-продажи платежных документов, выраженных в иностранной валюте, самой валюты и инвестирования валютного капитала. С точки зрения объема, характера валютных операций, количества валют, участвующих в операциях, валютные рынки подразделяются на национальные, региональные и мировые.

Национальные валютные рынки обслуживают движение денежных потоков внутри страны и связь с мировыми валютными центрами. Региональные валютные рынки возникают на волне интеграции (например европейский валютный рынок).Мировые валютные рынки сосредоточены в мировых финансовых центрах. Здесь проводятся операции с валютами, которые широко используются в мировом платежном обороте, и почти не совершают сделки с валютами регионального и местного значения, независимо от их статуса и надежности. В конце 1990-х гг. более половины международных валютных сделок концентрировалось на трех мировых валютных рынках: Лондон-30% объема операций, Нью-Йорк-16%, Токио-10%. Мировой валютный рынок обслуживает движение денежных потоков, опосредуя межстрановое движение товаров, услуг, перераспределение капиталов.
В настоящее время в результате развития техники связи и снятия валютных ограничений выделение национальных, региональных и мировых рынков стало в значительной мере условным. Складывается глобальный валютный рынок, который работает 24 часа в сутки попеременно во всех частях света. Он получил название «Международная валютная биржа»- FOREX. Его ежедневный оборот – 1,2- 1,4 трлн.долл.

[1] Мамакин В.Ю. Международная роль евро: настоящее и будущее. // Внешнеэкономический бюллетень. 2004, №12. – с.5-12.

1. Андреев Б.Ф. Системный курс экономической теории. Микроэко­номика. Макроэкономика: Учебное пособие / Под ред. проф. В. А. Петрищева. - СПб.: Прспект, 1998.
2. Богданов АС., Голиков АН. Курс экономической теории. Учебное пособие. - Киров: Финиздат, 1993.
3. Бондаренко А. Какие современные валюты можно считать мировыми? // Мировая экономика и международные отношения. 2009, №9. – с.4-9.
4. Борисов Е.Ф.   Хрестоматия  по  экономической  теории. -  М.: ЮРИСТЪ, 1997.
5. Борисов Е.Ф. Экономическая теория: Хрестоматия. - М.: Высшая школа, 1995.
6. Бузгалин А. В. Переходная экономика: Курс лекций по политиче­ской экономике. - М.: Таурус Просперус, 1994.
7. Волчек Н.З.. Огибин Ю.А.. Скляр М А. Микро-, макроэкономика: практикум. – СПб: Итера плюс, 1994.
8. Долан Э. Дж., Линдсей Д. Е., Макроэкономика. - СПб: АО «Санкт-Петербург оркестр», 1994.
9. Дорнбущ Р., Фишер Е., Шмалензи Р. Экономика. - М.: Дело ЛТД, 1993.
10. Камаев В.Д., Семенов В.Ф. Учебник по основам экономической теории. - М.: Валдос, 1995.
11. Мамакин В.Ю. Международная роль евро: настоящее и будущее. // Внешнеэкономический бюллетень. 2004, №12. – с.5-12.
12. Мамакин В.Ю. Международная роль евро: настоящее и будущее. // Внешнеэкономический бюллетень. 2005, №2. – с.5-6.
13. Маслеников А.А Конвертируемость рубля: опыт и перспективы //Деньги и кредит. 2004, №1. – с.13.
14. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения: Учебник / Под ред. Л.Н. Красавиной. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2002- 608 с.
15. Международные экономические отношения: Курс лекций /Под ред. Е.Ю. Сергеев. 2000.-356 с.
16. Мировая экономика: Учебник / Под ред. проф. А.С. Булатова. – М.: Экономистъ, 2003.- 723 с.
17. Мировая экономика: Учебник в 2-х т. / Под ред. Р.И. Хасбулатова -М.: Экономика, т-1 2001.-598 с.; т-2 2001-674 с.
18. Новой А. Введение полной конвертируемости национальной валюты: проблемы теории и практики. // Вопросы экономики. 2005, №3.
19. Новой А. Предпосылки конвертируемости рубля. // Экономист. 2004, №1.
20. Плисецкий Д.Е. Рубль на постсоветском пространстве. // Деньги и кредит. 2005, №1.
21. Полная конвертируемость рубля за два года // Вестник Русского экономического общества, №130 от 04.06.05.
22. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник / Под ред. Колпаковой Г.М. – М.: Финансы и статистика, 2000. – 368 с.
23. Холопов А. Валютный курс как инструмент макроэкономического регулирования. // Мировая экономика и международные отношения. 2004, №12.